消息面上，微软“蓝屏”宕机事件完全恢复需时日。

　　7月22日，科技题材逆市走强，与信创产业相关的板块如网络安全、华为鸿蒙、操作系统、医保支付改革、金融科技等涨幅居前。网络安全概念股国民技术收获20cm的涨停板，国华网安、吉大正元、格尔软件收获10cm的涨停板。

　　在广发证券看来，微软技术事故对中国的影响有几个方面：1、预计自主可控从自上而下转向自下而上的浪潮会更加汹涌。2、网络安全的重点在基础软硬件和重要应用软件，从服务器、网络设备到操作系统、数据库、重要工具类软件和各重点领域功能应用软件的国产化需求有望更为乐观。3、具体需求仍将是市场化驱动为主而非行政驱动，接近或达到成熟水平的国产替代产品的机会预料大幅增加。4、具体来看，从AI芯片、数据库、工业软件包括设计工具和智能制造以及EDA、金融IT应用受益的边际效应预期更大些；狭义的网络安全属于相关IT投资的后周期，相对滞后；服务器等则是自身需求走出短期低谷拐点的驱动逻辑。

　　天风证券研报认为，操作系统是IT系统的基石，是支撑数字基础设施的重要“底座”，微软蓝屏事件体现了操作系统自主可控的必要性。

　　长江证券研报指出，此次微软故障导致的全球性系统崩溃凸显了科技自主的重要性。在国家的推动下，信创产业有望迎来加速发展，建议关注格局较优或需求高景气公司。

　　数据宝统计，截至目前，共有74只信创产业链股票A股市值超百亿元。

　　资金面上，7月以来，共15股获北上资金增持超亿元，其中澜起科技、鹏鼎控股、歌尔股份、生益科技、领益智造的增持金额靠前。同一区间内，融资净买入超亿元的股票仅5只，分别是工业富联、东山精密、韦尔股份、中天科技、澜起科技。

　　澜起科技是同时获得北上资金、融资净买入超亿元的股票。公司是一家国际领先的数据处理及互连芯片设计公司，目前公司拥有两大产品线，互连类芯片产品线和津逮®服务器平台产品线。公司预计今年上半年净利润为5.83亿元~6.23亿元，同比增长612.73%~661.59%。报告期内，随着DDR5渗透率进一步提升，公司内存接口及模组配套芯片需求实现恢复性增长；受益于AI产业浪潮，公司部分AI “运力”芯片新产品开始规模出货，为公司贡献新的业绩增长点。

　　从半年报业绩预告情况来看，部分信创产业链龙头股业绩喜人。据数据宝统计，按照预告净利润下限计算（无下限则取公告数值），6只股票上半年净利润预计翻倍增长（含扭亏为盈）。

　　韦尔股份净利润增速最高，预计上半年净利润为13.08亿元~14.08亿元，同比增长754.11%~819.42%。报告期内，市场需求持续复苏，伴随公司在高端智能手机市场的产品导入及汽车市场自动驾驶应用的持续渗透，公司营收实现了明显增长。（数据宝）